美国参议院委员会关于 FTX 失败的听证会揭示了监管机构的缺陷

CFTC主席RostinBehnam出现在参议院农业委员会面前,讨论FTX是如何发生的,以及它是如何被阻止的。

美国商品期货交易委员会(CFTC)主席在12月1日的参议院农业、营养和林业委员会会议上表示,该机构的法规具有“为市场服务了几十年的核心要素”。然而,正如Behman和参议员们所同意的那样,随着FTX崩盘的后果得到解决,当前立法中的重大漏洞已经出现。

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参议员蒂娜·史密斯(TinaSmith)将FTX的崩盘称为“令人震惊,但并不令人惊讶”,并表示如果这些监管漏洞仍然存在,未来的危机将继续发生。Behnam指出,证券交易委员会有权要求制定基本保障措施,包括将公司资金和客户资金分开以及投资交易的理想执行。

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贝纳姆说:

“我们知道如何做到这一点。”

尽管如此,他在开场白中还是这样说的:

“作为监管者,我们都必须回答的问题总是:’你是如何让这种情况发生的?’和“你将如何防止这种情况再次发生?”如果CFTC没有新的授权,即使其他监管机构在其现有权限范围内行事,联邦监管框架仍将存在漏洞。”

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几个月来,Behnam一直在游说他的机构增加权力。当他驳斥“权力攫取”的说法时,他指出了CFTC和SEC之间所谓的冲突。值得注意的是,正如Behman所提到的,机构间合作并不新鲜并将继续下去。扩大CFTC的权限是“填补空白”。

“我认为SEC和CFTC之间的责任是相同的,监管全面,而CFTC监管在适用时运作良好。”

Behman指出加密货币衍生品和清算平台以及FTX子公司LedgerX是CFTC监管成功的一个可行例子。然而,“我们在CFTC没有合法权力询问一个不受监管的实体,”没有举报人,Behnam回答参议员TommyTuberville。此外,Behnam说:

“我们根本无权注册现金市场交易所这就是差距。”

Tuberville还表示,FTX获得了评级机构的一些高治理评分。他们可以被起诉吗,Tuberville问道。正如Behnam强调的那样,对评级机构的监督是另一个可能存在的差距。

CFTC主席Behnam表示,DCCPA本来可以阻止FTX崩盘。

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–米勒(@millercwl)2022年12月1日

与参议员辛西娅·鲁米斯(CynthiaLummis)共同起草了《负责任的金融创新法案》(ResponsibleFinancialInnovationAct)的参议员克里斯汀·吉利布兰德(KristenGillibrand)告诉本汉姆,有几个领域“我仍然认为未来会有风险”。合并和收购就是这样的领域之一。Behnam承认,启动FTX交易所收购LedgerX的CFTC文书工作充其量只是“通知备案”。

Gillibrand表示,海外公司对美国和美国实体在离岸交易的影响存在一个问题。

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